이익조정 대용변수로의 회계이익-과세소득 차이(BTD)와 이의 유용성에 관한 연구
A Study on the Information Usefulness of Book-Tax Difference(BTD) and the Earnings Management
이승미(대구가톨릭대); 황성현(대구가톨릭대학교)
58호, 418~435쪽
초록
우리나라의 경우 2011년 상장기업을 대상으로 하여 본격적으로 한국채택국제회계기준을 적용해오고 있다. 이에 따라 회계이익과 과세소득의 차이(BTD)에도 변화가 있을 것이라 예상된다. 기존의 BTD에 관한 연구는 크게 BTD의 정보유용성을 살펴본 연구와 BTD와 이익조정의 관련성을 규명한 연구로 구분할 수 있다. 이에 본 연구에서는 한국채택국제회계기준의 도입에 따라 측정된 BTD의 정보유용성과 이익조정간의 관련성을 규명하는 것을 연구목적으로 한다. 이를 위해 2009년부터 2012년까지 KOSPI에 상장되어 있는 1,044개의 연-기업 자료를 활용하였으며, 정보유용성은 주가수익률로 측정하였으며, 이익조정은 총발생액과 재량적 발생액을 사용하였다. 본 연구의 결과는 다음과 같다. 첫째, K-IFRS의 도입으로 인해 BTD는 기존보다 유의적으로 감소하였다. 둘째, K-IFRS.도입에 따른 BTD는 주가수익률과 유의적인 관련성이 나타나지 않았다. 마지막으로 K-IFRS도입에 따른 BTD는 총발생액 및 재량적 발생액과 유의적인 관련성이 나타나지 않았다.
Abstract
In the case of listed companies in Korea in 2011 to target the full-scale has been applied to K-IFRS. As a result, there is expected with change of Book-Tax Difference(BTD). Previous study of BTD discussed the usefulness of information and identify the relevance of earnings management. In this study we investigate about relevance of BTD(BTD measured by K-IFRS) and Information Usefulness and Earnings management. To do this 1,044 firm-year data were used. Information usefulness were measured by stock return rate and earnings management were measured by accruals and discretionary accruals. Summarizing the results of analysis as following;First, stock return rate were not relevant with BTDSecond, BTD were not relevant with accruals and discretionary accruals.
- 발행기관:
- 한국국제회계학회
- 분류:
- 기타사회과학일반